Financement Shopify Capital : Forces, limites et comparaison

L’équilibre financier d'une entreprise repose sur sa capacité à maintenir des liquidités une trésorerie d'entreprise nette positive malgré les décaissements.

Pour pallier un besoin de financement immédiat et optimiser son fonds de roulement, Shopify Capital propose un accès rapide à des solutions de financement court terme.

Cependant, ces ressources financières permettent-elles de financer le cycle d'exploitation dans sa globalité, d'absorber chaque décalage de trésorerie et de garantir l'autofinancement de votre croissance ?

Qu’est-ce que Shopify Capital ?

À l'image de Paypal Financement Pro, Shopify Capital est une solution intégrée qui permet d'obtenir du cash sans subir les lenteurs d'un emprunt bancaire classique.

Contrairement à un emprunt lourd, il ne nécessite pas de soumettre un prévisionnel complexe ou un compte de résultat détaillé à un banquier.

Le modèle repose sur l'analyse de vos actifs circulants sur la plateforme :

• Évaluation du prêt : Shopify calcule votre Excédent Brut d'Exploitation (EBE) et vos encaissements passés pour déterminer votre capacité à encaisser des revenus futurs.
• Offre de financement : Si l'entreprise doit financer un besoin, une offre s'affiche selon son encours actuel. Le montant dépend de la taille de la structure et de l'historique de paiement.
• Coût fixe : Il n'y a pas d'intérêts variables, mais un frais fixe calculé TTC qui s'ajoute au passif de l'opération.
• Remboursement : Les paiements impactent directement votre flux de trésorerie via un prélèvement automatique quotidien.

Quelles différences entre un prêt entreprise et la solution Shopify Capital ?

Le fonctionnement de Shopify Capital modifie la structure de vos dettes financières à court terme :

• Prêts pour les entreprises : Le remboursement suit une échéance liée à vos ventes, avec des "paiements d'étape" tous les 60 jours. Cela impose une discipline sur votre liquidité et vos ratios.
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• Avances de trésorerie (MCA) : Ici, pas d'échéance fixe. Un pourcentage de votre créance est prélevé. Les jours sans vente, aucun paiement n'est dû, limitant les décalages de trésorerie.

Les limites et inconvénients de Shopify Capital

Malgré sa simplicité, votre expert-comptable notera plusieurs points :

• Coût effectif : Plus onéreux qu'un escompte ou un compte-courant
• Transparence : L'éligibilité "sur invitation" rend la prévision des besoins en fonds incertaine.
• Pression sur l'excédent : Le prélèvement sur le CA peut gêner le règlement de vos paiements fournisseurs.
• Paiements d'étape : Ils peuvent fragiliser vos fonds propres en cas de ralentissement du cycle.

Karmen, l'alternative à Shopify Capital pour les PME et ETI

Tout comme Shopify Capital, les solutions Karmen vous permettent de gérer vos immobilisations et vos besoins de trésorerie grâce à des prêts court terme rapides (48h), agiles, ainsi que grâce à de l'affacturage moderne et invisible pour vos clients.

Pourquoi choisir Karmen plutôt que Shopify Capital ?

1. Indépendance et vision 360° : Karmen analyse l'ensemble de vos flux (Open Banking) en lecture seule. Nous finançons votre besoin en fond de roulement global, incluant vos créances clients B2B, pas seulement ceux visibles sur une plateforme.
2. Prédictibilité et maîtrise du délai de paiement : Avec des échéances fixes et transparentes, vous gérez mieux votre trésorerie de l'entreprise et votre cash-flow.
3. Expertise et financement plus élevé : Nous finançons jusqu'à 5M€ en tenant compte de votre équilibre financier et de vos ressources financières globales, grâce aux analyses financières de nos experts.

Avec Karmen, vous êtes accompagné et conseillé tout au long du processus et même sur le long terme. Utilisez nos ressources pour simuler gratuitement l'impact d'un prêt Karmen sur votre trésorerie !

Conclusion

Pour assurer la pérennité de l'entreprise, une bonne gestion de la trésorerie nette est impérative.

Si Shopify Capital ou Stripe Capital offrent une réactivité séduisante pour financer les stocks ou répondre à un besoin de trésorerie ponctuel, ces solutions doivent s'intégrer dans un plan de financement global et réfléchi.

L'entreprise doit en effet veiller à ce que son financement à court terme ne fragilise pas ses capitaux propres sur le moyen-terme.

En plus de ces options et de l'emprunt bancaire classique, qui nécessite encore un business-plan exhaustif, les solutions agiles comme Karmen permettent de calculer l'éligibilité en temps réel et de proposer des solutions de financement en seulement 48h, en prenant en compte l'entièreté de votre activité actuelle.

En définitive, qu'il s'agisse d'accélérer la croissance ou de gérer les délais de paiement clients, le choix de votre partenaire financier est le levier principal.

Anticipez vos besoins en fonds de trésorerie, tout en optimisant la rotation de vos stocks dès maintenant !